【观点】AI驱动存储供需失衡，行业景气延续

SK海力士在高盛电话会上表示，全球存储器产业已彻底转向卖方市场，2026年价格涨势将贯穿全年，目前DRAM及NAND库存仅剩约4周，高频宽存储器产能已提前售罄。

长江证券指出，AI技术爆发催生的存储需求呈指数级增长，显著放大行业周期，供需缺口持续扩大，存储合约价进入加速上涨通道，本轮上行周期有望持续延续。

国盛证券认为，字节、阿里AI应用规模化落地将大幅提升算力需求，为国内AI算力行业注入强劲动能，带来结构性机遇。