首创证券—亚钾国际—000893—公司深度报告：立足亚洲，放眼世界，钾肥新势力快速崛起—250115

亚钾国际聚焦钾肥主业，积极推进新项目。公司拥有老挝甘蒙省263.3平方公里钾盐矿，折纯氯化钾储量超10亿吨。2024年前三季度氯化钾产量为132.37万吨，销量为124.14万吨。公司在全球钾肥寡头垄断格局中具有区位和成本优势，伴生资源开发带来新的业绩增长点。预计2024-2026年归母净利润分别为7.12/12.79/18.04亿元，维持‘买入’评级。