尚太科技:1—1募集说明书修订稿

尚太科技拟向不特定对象发行可转换公司债券，募集资金用于年产20万吨锂电池负极材料一体化项目。公司主体及债券信用评级为AA+，评级展望稳定，但本次发行不提供担保。公司面临募投产能消化、经营活动现金流持续为负、毛利率下滑、行业竞争加剧及产能利用率波动等风险。最近三年累计现金分红67,613.25万元，占年均净利润的71.15%。报告期内公司发生两起安全生产事故并受到行政处罚，但被认定为一般事故，不构成重大违法违规。公司治理结构完善，控股股东、实际控制人无同业竞争，关联交易清晰。