英伟达创新高带动算力板块，智微智能或受益行业景气度回升

英伟达股价再创新高，成为全球市值最高公司，带动全球AI投资热度。机构认为AI仍是全年主线，算力方向持续受关注。国内算力链随英伟达特供芯片出货或逐步复苏，光模块、交换机、IDC机房等细分领域受益。华西证券预计2025年下半年国内外云厂商资本开支加大，算力板块景气度持续，建议关注相关硬件及应用机会。