【观点】市场资金博弈三主线，关注巨轮智能等受益股

市场资金围绕人形机器人、AI算力硬件与商业航天三条主线博弈，特斯拉Optimus量产倒计时、英伟达与康宁扩产光纤及Token消耗预期上修、天舟十号发射等事件驱动板块扩散。

核心受益板块包括减速器/丝杠等零部件、光通信/CPO与算力租赁、PCB，并关注相关个股如巨轮智能等。

同时警惕高位抱团松动与消息证伪的风险。