北方华创受益半导体行业复苏与产能提升

2025年第二季度全球硅晶圆出货量同比增长9.6%，环比增长14.9%，显示半导体行业库存去化取得进展。中芯国际Q2产能利用率提升至92.5%，8英寸和12英寸晶圆需求增长明显，工业与汽车订单增加，预计Q3营收环比增长5-7%。华虹公司Q2产能利用率108.3%，创近几个季度新高，模拟芯片需求旺盛。行业分析师认为国产代工产能利用率回升反映传统半导体周期复苏，成熟与先进制程均受益，建议关注北方华创等半导体设备企业。