【观点】反制条例助推国产半导体设备替代

4月13日，国务院公布《反外国不当域外管辖条例》，标志着中国在半导体博弈中从防御转入反攻。政策可能首先反制日本企业，因其对中国市场依赖度高，反制将导致日本设备在华份额下降。这将强制国内晶圆厂将采购订单切换到国产设备，推动国产替代爆发式增长。国产设备的“确定性溢价”系统性提升，成为国产替代下半场核心驱动力。北方华创作为国内半导体设备平台化龙头企业，业务覆盖刻蚀、薄膜沉积等关键领域，将直接受益于这一政策红利。