【观点】半导体高景气驱动国产替代机遇

全球半导体设备市场在人工智能及高性能计算驱动下快速增长，带动上游金属零部件需求释放，行业价值量持续提升。

国产替代纵深推进，本土设备企业如北方华创通过整合芯源微技术，构建高端湿法全流程解决方案，在刻蚀、薄膜沉积等关键领域实现突破，PVD设备已进入主流产线。

行业报告预测2026-2028年国内设备投资将达940亿美元，为金属零部件国产化提供广阔空间，北方华创等企业有望依托下游产业红利实现技术突破与市场份额双提升。