【观点】券商研报调整兴森科技盈利预测并维持买入评级

浦银国际发布研报，调整兴森科技2026-2028年盈利预测，维持目标价人民币61元，潜在升幅84%，并维持“买入”评级。

研报分析认为IC封装基板业务驱动业绩增长，其中CSP封装基板受益于存储行业复苏和客户份额提升，FCBGA已做好量产准备，产能处于爬坡阶段。

PCB业务通过产品结构优化和管理改善，抵御了原材料涨价压力。

报告同时提示投资风险，包括行业竞争加剧、原材料价格波动等。