【观点】机构看好光伏行业反内卷与太空光伏前景

中信证券表示，在银价暴涨的背景下，光伏电池组件头部厂商有望加快贱金属浆料替代，带动行业成本梯度分化加剧，叠加需求结构向高效产品持续升级，落后产能或面临加速淘汰压力；同时，爱旭股份带头打响光伏行业知识产权反内卷第一枪，具备核心技术和专利优势的头部厂商有望脱颖而出。我们预计光伏电池组件行业“反内卷”有望迎来加速，推荐电池组件、浆料和设备龙头厂商。

中金公司表示，太空光伏板块短期交易较热，中长期仍值得关注，因特斯拉及SpaceX团队密集走访国内光伏产业链企业，叠加商业航天催化，板块热度提升。长期来看，卫星能源及太空算力终局空间较大，且目前产业发展早期，值得持续关注。