【观点】券商看好VR/AI驱动算力产业链增长

消息面上，字节跳动PICO预告VR新品将至，迪士尼宣布VR内容登陆苹果Vision Pro，为行业带来新的内容生态叙事。

爱建证券表示，字节跳动发布新一代旗舰AI音视频大模型Seedance2.0，实现原生音画一体化多模态生成领域的关键技术突破，行业已进入技术迭代与商业化落地加速期。预计多模态大模型的持续升级将带动数据处理规模提升，进一步加强对上游AI基建的需求。建议关注AI音视频生成应用放量带动下的上游AI基建核心赛道，包括光模块、存储、PCB等重点领域。

中银证券表示，2026年春节前后大模型行业发生较大变革，在新模型发布、AI应用深化与模型定价方面出现事件级变化。预计算力产业链有望迎来新一轮增长动能。