【观点】AI应用与算力链获看好，软件行业迎布局期

长江证券展望后市，应用与算力链有望持续获得机构加仓，海外AI叙事重回乐观，算力需求持续上行。AI应用落地场景为王，国内推理爆发有望开启，Agent商业化加速将拉动CPU及推理AI算力需求。

申万宏源证券表示，软件板块迎来启动行情，2026年AI应用商业化兑现是收入增量重要驱动，AI应用渗透率加速初期，行业即将迎来市值快速提升阶段，当前处于最佳布局期。