AI需求引爆半导体材料机遇，新莱应材被列国产替代核心标的

东海证券电子行业周报指出，2025Q1国内智能手机出货量增速超全球，AI需求推动台积电Q1营收增长35%。报告建议关注半导体设备材料板块，明确提及新莱应材为国产替代受益标的。台积电预计AI相关营收翻倍，先进制程占比提升，阿斯麦订单下滑但AI仍是核心驱动力。电子行业温和复苏，新莱应材作为半导体材料供应商被纳入投资主线。