【观点】英伟达投资光通信，中际旭创龙头受益

英伟达近期向光通信龙头企业投资40亿美元并签署长期采购协议，旨在锁定未来关键光学组件的供应稳定，凸显AI算力基础设施建设对高速光通信的需求日益迫切。光模块格局仍由中国厂商主导，中际旭创在全球800G光模块出货量排名第一，市场优势明显。政策层面将算力与卫星互联网列为重点投资方向，AI应用端需求快速增长推动推理算力消耗上升，国产算力体系逐步形成，产业链相关公司有望持续受益。