【观点】AI算力驱动光模块进入超级增长周期 中际旭创全球第一持续受益

锦研视角发布的《光模块行业研究报告（2026）》认为，AI算力需求正推动光模块行业从平稳增长阶段跃入超级增长周期，2026年全球市场规模预计突破2500亿元，2030年有望达到7600亿元。报告指出，中国已成为全球第一大光模块需求市场，2030年规模预计达1520亿元；短期增长核心来自800G普及与1.6T商用，中长期依靠硅光子渗透率提升及CPO/LPO等技术落地。竞争格局方面，中际旭创位列全球第一，覆盖10G至1.6T全速率产品，深度绑定北美头部云厂商，800G已批量大规模出货，1.6T批量交付、3.2T完成送样。行业准入门槛持续抬升，具备全产业链布局、规模化交付能力及技术储备的头部企业将持续受益，需持续跟踪高端光芯片国产化、地缘供应链风险及技术迭代节奏三大核心变量。