AI推理需求爆发利好光环新网等数据中心企业

华西证券研报指出，海外推理算力需求爆发推动AI模型迭代正向循环，数据中心及配套领域企业受益。光环新网作为算力第三方租赁服务商被推荐，其数据中心业务有望随AI Capex高投入持续增长。报告认为光模块、液冷等产业链具备高增长能力，算力相关领域业绩支撑较强。