AI算力需求推动 天孚通信获机构推荐

谷歌云第二季度营收同比增长32%超预期，Alphabet上调2025年资本开支至850亿美元。光模块企业中际旭创、新易盛上半年净利润分别预增52%-86%和327%-385%，台积电Q2净利润同比增长61%，均受益于AI算力需求增长。机构推荐天孚通信为CPO领域核心标的，认为AI算力产业链将进入估值提升阶段，但需关注机柜上架、技术发展及竞争风险。