算力需求激增推动光模块板块走强

微软、Meta业绩超预期，算力产业链需求激增。光模块作为AI基建核心组件，全球市场规模预计以22%年复合增长率扩张至2029年。英伟达H20销售恢复及Blackwell GPU加速放量，推动国内互联网巨头加速AI基础设施布局，带动光模块需求提升。通信ETF因光模块占比高受资金青睐，连续5日净流入超4.2亿元。