存储涨价趋势向上 香农芯创获机构推荐

9月4日Sandisk宣布因闪存产品需求强劲将价格上调10%以上。供给端减产效应显现，原厂产能向高利润先进产品倾斜，25Q3 DRAM与NAND合约价环比均上涨，DRAM涨幅更明显。需求端云计算大厂capex投入启动，AI相关需求预期上调带动企业级存储需求增加，消费电子终端旺季备货补库需求加强。整体存储器行业进入趋势向上阶段，国金电子樊志远团队建议重点关注香农芯创等公司。