【观点】北美光模块需求翻倍与新技术周期分析

北美光模块2027年需求指引持续翻倍，直接打破了市场对2026年下半年产能释放引发价格战的担忧。市场核心矛盾已从担忧需求见顶转向1.6T、OCS、CPO等新技术周期的量价齐升。

同时，国内设备厂商斩获2.46亿元硅光耦合设备订单，300×300大端口OCS产品2026年下半年目标出货4亿美元，标志着光互联正迎来商业化拐点。具备核心卡位优势的龙头公司将受益于这一轮技术迭代和需求增长。