【国元研究】通信：北美云厂资本开支指引上行，兼顾基础硬件及端侧——通信行业周报

本周通信行业整体表现积极，北美云厂资本开支指引上行，AI和5.5G等技术持续推动行业发展。然而，DeepSeek的崛起导致部分云计算公司对光模块投资激增，特别是中际旭创、新易盛、天孚通信等企业市值大幅缩水。尽管如此，LightCounting预测中国云计算公司在2024年下半年将增加对光模块的投资，缩小与美国公司的差距。工信部也宣布三家基础电信企业全面接入DeepSeek开源大模型。