【山证通信】行业周跟踪：英伟达铜光共进趋势明朗，BIS新政或不影响国内算力建设

英伟达在台湾行中强调短期铜长期光的互联趋势，同时计划推出CPO交换机新品。此消息提振了市场对光模块和铜连接板块的信心，尤其是光模块作为2025年的‘业绩中军’，受益于英伟达1.6T切换、GPU集群规模扩大等因素。博创科技等公司股价上涨，且估值处于历史低位，具备超跌价值机会。此外，BIS发布的AI出口新规对国产算力建设影响有限。