【观点】OCS需求增长催化，太辰光受益标的

根据博通披露，Anthropic与谷歌、博通签下最新协议，获得3.5GW的下一代TPU算力，TPU和OCS存在配比关系，我们判断OCS需求或随之提升。随着AI集群规模持续扩张，OCS有望逐步释放潜力并打开更大的市场空间。

需求侧，谷歌自研OCS已在多代TPU集群中规模化应用，谷歌Cloud Next’26大会将于4月22—24日举行，新一代TPU架构或亮相，进一步打开OCS需求增量空间。行业分析推荐相关受益标的，包括太辰光等光器件公司。