国产替代东风劲吹！半导体ETF暴涨5.19%，捷捷微电或迎政策红利风口

半导体ETF及多只成分股近日大幅上涨，芯片设计、先进封装、设备材料等环节受政策与需求双重利好。中国半导体行业协会明确原产地认定以本土流片工厂为准，强化国产供应链辨识度，直接利好依赖本土流片的芯片设计企业。券商分析指出，中美贸易摩擦加速国产替代，AI需求回暖及资本开支向国产链倾斜推动设计环节景气度回升，设备材料板块因国产化率提升订单充沛。行业呈现结构性分化，科技成长板块受政策与技术突破预期推动表现活跃。