【观点】华西证券看好AI算力与光模块

华西证券发布研报，认为AI仍是近段时间重点投资主线。关注供需失衡推动的国产算力和算力租赁，以及业绩确定性强的光模块和光纤光缆板块。一方面，tokens消耗量上升推动AI算力持续涨价，三大云厂商集体调价体现算力供需失衡，利好国产AI芯片和算力租赁相关厂商。

另一方面，一季报验证临近，光模块、光纤光缆等板块业绩确定性强，仍处于业绩兑现期内，具备配置价值。亿联网络作为云会议相关企业被列为受益标的。