【观点】政策与英伟达方案双利好通信产业链
2026-03-24
国家数据局局长刘烈宏3月23日表示,将大力推进算电协同工程,确保枢纽节点新建算力设施绿电应用占比达到80%以上,该政策直接利好通信服务行业。
长城证券认为,英伟达首次说明将采用铜缆、光学及CPO三线并行的方案,对铜缆、光纤及CPO都需要更大的产能,或将降低'光进铜退'概念影响,持续带动铜链接、CPO等产业链环节受益。
兴业证券表示,光与铜按距离/功耗/成本/交付确定性进行组合配置,在Scale-Up领域光渗透加速,铜缆在机柜内短距互联场景中仍具备不可替代的优势。
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长城证券认为,英伟达首次说明将采用铜缆、光学及CPO三线并行的方案,对铜缆、光纤及CPO都需要更大的产能,或将降低'光进铜退'概念影响,持续带动铜链接、CPO等产业链环节受益。
兴业证券表示,光与铜按距离/功耗/成本/交付确定性进行组合配置,在Scale-Up领域光渗透加速,铜缆在机柜内短距互联场景中仍具备不可替代的优势。
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