【观点】全球存储芯片景气上行与国产替代分析

全球存储芯片周期触底反转后的景气上行，叠加AI大模型、服务器、智能终端三大需求共振，行业供需格局持续偏紧推动存储芯片价格疯涨。

国内国产替代进程加速，本土企业技术突破与产能扩张进一步提升板块投资价值，多重利好共振引发市场资金追捧。

存储芯片设计、制造和封测板块在行业上行周期中均有望受益，相关企业迎来业绩与股价的“戴维斯双击”。