天风证券—通信行业研究周报：国内外AI进展共振变强，海风海缆蓄势待发！—250105

本周行业动态包括微软计划在人工智能数据中心投入800亿美元，豆包大模型升级对齐GPT-4，阿里与雷鸟创新合作AIAR眼镜，自然资源部发布海上风电用海管理新政。投资观点看好国内AI布局及应用发展，推荐关注光模块、交换机服务器PCB等AI基础设施领域，同时建议关注海风海缆产业链头部厂商和卫星互联网产业的动态进展。