【观点】美光千亿锁单预示存储景气上行，江波龙等模组厂商受益

美光科技最新财报显示，其已签署16份SCA协议，覆盖未来五年约20%的DRAM和三分之一NAND出货量，保底营收达1000亿美元。这标志着存储行业从周期属性向成长属性转变，供需紧张格局将延续至2027年后。国内存储模组厂商如江波龙，有望在原厂涨价周期中直接受益于库存增值和产品单价提升。