【观点】光模块需求爆发，智立方受益行业增长

机构分析指出，光模块行业迎催化，光通信龙头Lumentum订单排满至2028年，印证行业高景气持续性。

AI算力持续爆发推动高速光模块从800G向1.6T、3.2T迭代，打开长期增长空间，CPO技术为增量市场，可插拔光模块主导地位稳固。

封测设备与自动化需求爆发，上游环节迎来量价齐升周期，智立方作为相关设备公司，可能受益于行业增长。