平安证券：保利发展业绩压力逐步释放，维持“推荐”评级

平安证券研报指出，保利发展融资优势明显，销售规模领先，坚定去库存调结构，业绩压力逐步释放，有望平稳穿越周期并持续向好发展。2024年全年拿地面积329万平米、拿地金额682亿元，拿地销售面积比18.3%、拿地销售金额比21.1%，持续向核心城市核心区域集中。由于毛利率下滑、减值计提及权益比例降幅超出预期，下调公司2024—2026年EPS预测，但维持‘推荐’评级。