【观点】下调盈利预测但维持买入评级，看好业绩修复

基于南京高科发布的2025年年报及2026年一季报，分析师指出公司2025年营收利润同比双增，但受项目计提减值影响，下调2026—2027年并新增2028年盈利预测，预计归母净利润分别为20.7、22.6、25.1亿元。

同时，分析师看好公司住宅结转后业绩持续修复，维持“买入”评级，当前股价对应PE估值较低，分别为6.7、6.1、5.5倍。