【观点】AI新材料涨价与自主可控分析

AI新材料涨价由供需失衡和自主可控逻辑驱动，电子布和铜箔等价格上扬，日本企业转向中国供应商验证国产替代趋势。

高端电子布供需缺口达25%-30%，能源材料如煤化工项目（特变电工参与）受益于油价高位，项目进入施工阶段。市场短期调整不改长期逻辑，AI材料兼具进攻与防守属性。