【观点】地缘冲突重构化工产业链机遇

霍尔木兹海峡封锁事件已彻底改变全球能源与化工产业链的底层逻辑，推动氦气、生物柴油和农化板块迎来长期结构性机会。氦气因供给刚性可能价格飙升，生物柴油受益于欧洲能源安全战略，农化品受粮食安全与能源成本双重驱动。化工ETF鹏华（159870）通过配置万华化学、卫星化学等龙头股以及磷化工、钾肥企业来捕捉这些机遇。金发科技作为化工关联个股，可能间接受益于行业整体趋势。