军工板块迎政策与资金双轮驱动 中航沈飞等个股表现亮眼

军工行业申万指数本周涨跌幅位列第24名，成交额3334.39亿元。中航沈飞等个股创新高，资金开始轮动补涨。军工ETF规模较年初增长78%，被动增量资金持续流入。国务院将举办抗战胜利80周年纪念活动，展示新一代装备，提升市场对军工主赛道业绩修复及新域新质领域发展的预期。兵器工业集团展示陆域无人作战体系演练，凸显军贸市场增长潜力。2025Q2公募基金军工持仓规模达1122.96亿元，环比增23%，外资持仓规模355亿元。67家军工企业发布半年度业绩预告，41家预增，船舶、防务、航天产业链表现突出。市场认为军工行业处于景气周期，基本面修复与估值提升预期增强，但需关注业绩与估值匹配风险。中航沈飞作为主机厂代表，受益于行业资金流入及军贸需求增长。