【市场】公募基金看好电力装备出海，东方电气受关注

北美地区由人工智能算力热潮引发的电力供应紧张，正促使多家公募基金管理人调整资产配置，将中国电力装备企业的出海机遇视为新的投资重点。根据最新披露的2025年第四季度基金报告，平安基金、德邦基金、同泰基金、华银基金等机构已对智能配电、燃气轮机等细分领域进行了增持，东方电气新进入部分基金的核心重仓股名单。

近半个月内，南方基金、银华基金、富国基金等十余家公募对相关公司进行了密集调研，重点关注产品技术、产能规划及出海进展。

产业端的需求信号为这一布局提供了支撑，摩根士丹利将美国数据中心电力缺口预测上调至47吉瓦，国际能源署预警到2030年全球数据中心电力需求将超过900太瓦时。