【观点】研报看好兴业证券财富管理转型，维持买入评级

该研报对兴业证券进行了深度分析，核心逻辑在于看好公司治理稳定与战略调整带来的长期价值。公司实控人为福建省财政厅，在区域资本市场中占据核心地位，服务了全省70%以上的省属国企及各级政府。

经营层面，报告指出公司业绩已进入恢复增长通道，2025年前三季度净利润同比增长91%，ROE提升至4.37%。

报告重点看好公司新任管理层推动的财富管理转型，旗下基金投顾业务规模高速增长，并给出明确盈利预测与投资建议，预计2026年净利润为38亿元，维持“买入”评级。