【观点】银行业陷存量博弈，工行零售客户增长乏力

界面新闻于2026年3月20日发布分析文章，指出当前银行业面临零售客户数增长停滞甚至下降的核心矛盾。文章以工商银行为例，指出其零售客户增速已显著放缓，2020年至2025年6月间增速仅约3%，并指出其客户覆盖率已超50%，增长面临“天花板”。

文章分析认为，这一趋势与人口总量见顶、居民收入及就业预期趋于谨慎直接相关，导致居民“多存钱、少借钱”，个人住房贷款等零售贷款规模萎缩。

在此背景下，银行业零售业务已进入“存量博弈”的新阶段，竞争范式从过去依靠增量“躺赚”转变为在存量客户中“筛金子”，以挖掘优质客群并控制不良风险。