【观点】有色周期与CPO趋势引领投资主线

彭祖认为，有色周期仍是未来投资主线，尤其是涨价线战略资源（钨、稀土等）和AI相关标的；CPO概念的上涨趋势未变，光纤龙头群体继续新高，受益于AI算力爆发和光纤需求增长。化工板块也有补涨机会，立足周期底部反转与战略资源价值重估，板块估值有望继续提升。三大板块凭借涨价、战略资源、AI算力等逻辑，吸引“国家队”资金布局，未来仍有持续上涨潜力。