【观点】AI驱动需求变革，光纤行业迎结构性机遇

本文深度分析了光纤行业正经历从传统通信耗材向AI算力时代战略资源的结构性转变。AI数据中心对光纤需求量是传统场景的16倍，且催生了对特种光纤的刚需，推动全球需求预期增长超10%，其中数据中心相关需求增速达69%。需求爆发的同时，上游光棒扩产周期长达12-18个月，导致全球供需缺口显著扩大，推动价格大幅上涨，国内光缆集采均价上涨约90%，特种光纤价格涨幅超600%。在此背景下，光棒自给率高且具备特种光纤产能的头部厂商如长飞光纤，业绩已率先兑现高增长，其上半年营收同比增53.64%，归母净利润同比大增888.88%。行业正从两三年的通信产品周期，转向六到十年的系统级算力建设周期。