【观点】AI驱动消费电子软硬件协同升级，板块景气分化与国产化提速

行业周报分析指出，消费电子行业正步入由AI驱动的软硬件协同升级窗口期，AI硬件成为核心主线，推动存储、光器件、MLCC等上游环节供需格局变化。同时，行业上市公司业绩呈现两极分化，具备高端化、差异化能力的厂商更能抵御波动。在需求复苏不均的背景下，智能手机市场承压，成本压力加大，但车规化改造等趋势为厂商提供了第二增长曲线。华勤技术作为行业龙头，近期股价上涨，或反映了市场对行业景气度的认可。