【观点】券商看好AI应用与Infra层机会

广发证券指出，计算机行业25Q4可能迎来盈利拐点，拐点部分源于前期费用和人员的持续收缩，这也是一种程度上的‘产能出清’。基本面不再拖后腿的背景下，可关注春节前后的AI应用机会。

开源证券指出，计算机行业AI需求可预见性提升，软件侧亦孕育机会，重点受益于央国企IT支出。在AI领域，AI Infra层机会值得关注，其中AI网关作为‘铲子股’有望优先受益。