【观点】AI驱动半导体产业逻辑重构 存储与设备端迎估值提升机遇
ETF百晓生
2026-08-21
国联民生证券指出,AI驱动下存储行业逻辑正从“周期峰值”转向“盈利久期”,龙头厂商竞争重点从追求市场份额转向重视盈利质量,通过长期供货协议、审慎资本开支平滑盈利波动,估值体系有望从传统周期股框架向成长制造业框架演进。
平安证券、东海证券分析认为,AI需求正持续向制造端传导,晶圆厂扩产将拉动半导体设备需求释放,2026年全球晶圆制造设备市场规模预计达1439亿美元,2028年有望突破2000亿美元,国内存储厂扩产也将推动国产设备替代稳步推进。
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平安证券、东海证券分析认为,AI需求正持续向制造端传导,晶圆厂扩产将拉动半导体设备需求释放,2026年全球晶圆制造设备市场规模预计达1439亿美元,2028年有望突破2000亿美元,国内存储厂扩产也将推动国产设备替代稳步推进。
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