【观点】半导体设备三重逻辑共振，芯源微等受益于扩产与国产替代趋势

半导体设备板块迎来三重逻辑共振：长鑫科技IPO进入注册阶段，存储扩产为设备环节带来确定性增量；华为“韬定律”为逻辑芯片路线图注入新变量，先进逻辑芯片扩产需更多设备支撑；国产替代从可选走向必选，设备材料“卖铲人”属性强化。

芯源微作为国产半导体设备公司，受益于下游存储和逻辑扩产带来的设备需求提升，板块整体走强带动其股价上涨。