【观点】AI算力产业链迎机会，海光信息获推荐

2026年春节前后，字节跳动、阿里、腾讯等大厂累计投入超45亿元推动AI走向全民应用，2月以来国产模型集体上新并在OpenRouters统计中霸榜。

分析认为，市场对“模型吞噬软件”的担忧有合理性，但软件行业将呈现“K型”分化，缺乏独有数据或行业深度的横向软件受威胁较大。

投资建议指出，在新一轮模型迭代和应用推广背景下，算力产业链将迎来较确定机会，AI算力领域推荐包括海光信息在内的相关标的。