关税壁垒催生本土替代机遇，长光华芯迎光子芯片战略窗口期

美国2025年4月大幅上调进口关税，推动全球电子产业链区域化重构。中国半导体自主化进程加速，本土替代窗口开启，模拟芯片、射频模组、光子芯片等领域迎来发展机遇。长光华芯作为光子芯片领域代表企业，被机构列入重点关注标的。行业数据显示半导体设备、封测、存储等板块一季度业绩亮眼，政策与市场双重驱动下，具备核心技术的国产厂商有望受益。