【观点】AI算力产业链引领增长，机构配置聚焦半导体设备等细分赛道

文章深度分析了AI算力产业链在2026年上半年的高速增长，指出AI基建已成为电子行业利润增长的绝对引擎。8家AI相关公司贡献了电子行业超六成归母净利润，行业利润格局重塑。

机构资金高度共识，公募基金重仓电子行业，半导体公司占比超七成，寒武纪、海光信息等龙头获大幅加仓。在AI投资重心转向全链条升级的背景下，液冷、先进封装等细分领域订单可见度拉长。

东海证券等机构研报建议关注上游供应链国产替代，拓荆科技作为半导体设备公司被列为受益标的，有望从AI服务器出货量增长中获益。