沪硅产业乘国产化东风，半导体材料赛道迎政策与复苏双击

半导体ETF盘中强势拉升6.34%，成分股如圣邦股份、龙芯中科等涨幅显著，反映市场对AI终端、消费电子需求复苏及国产替代逻辑的乐观预期。沪硅产业受益于半导体材料国产化政策支持及晶圆厂扩产预期，财政部延续税收优惠与全球行业复苏信号强化市场信心。国信证券认为国产替代进程提速，芯片设计、设备及材料环节景气度将提升，但需关注需求波动及国际关系风险。