【观点】光通信板块估值透支引发调整,长期逻辑仍存
深水财经社
2026-07-24
光通信板块近期遭遇集体回调,核心原因并非基本面恶化,而是前期涨幅过大导致估值透支。市场心态从“还能涨多少”转变为“会不会跌更多”,对利空消息过度反应。
行业长期逻辑未变,北美云厂商资本开支持续上调,1.6T光模块放量在即,头部企业客户壁垒稳固。但短期内股价需要时间消化估值,投资者需警惕情绪波动带来的风险。
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