【观点】Meta算力服务扰动电子板块，AI算力链景气未改，神工股份等龙头受关注

光大证券研报认为，Meta算力服务事件导致电子板块短期调整，但AI算力需求趋势未改。Meta对外提供算力服务是存量资产再利用，并非需求见顶，其资本开支仍处高位。产业链真实需求未反转，头部厂商指引显示高景气持续。建议关注具备客户壁垒和技术优势的龙头公司，包括神工股份。